Sinking fund sangat berharga untuk memenuhi kebutuhan modal kerja. Dana ini merupakan elemen penting dari manajemen keuangan perusahaan komersial, organisasi, dan pemerintah untuk pengeluaran di masa depan.
Mereka membantu mengimbangi kekurangan arus kas dari waktu ke waktu. Ini memainkan peran penting dalam meningkatkan posisi kas perusahaan, bukan hanya menjadi solusi sementara untuk menjaga bisnis tetap berjalan.
Individu dan institusi dengan kekayaan bersih yang tinggi sering menggunakan dana ini untuk mendiversifikasi investasi mereka.
Gagasan di balik sinking fund adalah tidak mengharapkan untuk mengembalikan semua modal Anda, tetapi setidaknya melindungi dari kerugian yang signifikan jika terjadi kesalahan dengan akuisisi.
Pada artikel kali ini kami akan membahas tentang apa itu sinking fund, manfaat, jenis, kelebihan dan kekurangannya, sampai mengetahui perbedaannya dengan tabungan.
Apakah yang Dimaksud dengan Sinking Fund?
Sinking fund adalah jenis akun yang menyimpan uang untuk tujuan tertentu, seperti pensiun atau pendidikan. Dana tersebut tidak lain adalah sekuritas yang diinvestasikan yang tidak menghasilkan pendapatan tetapi akan membayar ketika dana dibutuhkan.
Mereka mirip dengan dana pensiun, kecuali bahwa mereka biasanya digunakan untuk membangun struktur modal bisnis.
Jenis dana ini dapat disejajarkan sebagai akun pengeluaran dalam setahun, atau kumpulan uang terpisah yang hanya digunakan ketika pendapatan tidak sesuai dengan pengeluaran.
Dalam hal ini, jaminan dan penarikan dari laporan tersebut berjalan lancar karena regulasi dan aturan yang ketat.
Kadang-kadang dan ini juga disebut sebagai dana penyusutan, ini adalah rekening khusus yang menangani kebutuhan mendesak atau arus kas negatif dan biasanya ini terpisah dari dana umum.
Dana penyusutan biasanya dalam investasi jangka pendek atau obligasi. Ini dapat ditarik dalam kondisi seperti pembelian peralatan atau belanja modal yang tidak terduga.
Sinking fund memiliki jangka waktu tertentu, biasanya lima tahun atau kurang, untuk membiayai kebutuhan penggantian entitas dan sesuai dengan kebutuhan.
Dana ini juga masuk dalam daftar aset tidak lancar atau jangka panjang pada neraca perusahaan dan termasuk dalam daftar untuk investasi jangka panjang atau investasi lainnya.
Untuk investasi, sinking fund memungkinkan penarikan modal yang stabil dan aman, terutama ketika digunakan dalam jenis utang.
Namun demikian, kerugiannya adalah Anda harus menunggu selamanya untuk mendapatkan pengembalian Anda, tergantung pada durasinya.
Baca juga: SAK ETAP Adalah: Manfaat, Contoh Penggunaan, dan Bedanya dengan PSAK
Penggunaan Sinking fund
Sinking fund adalah alat fiskal Pemerintah yang menyetor sejumlah uang tetap tertentu secara berkala untuk melikuidasi utangnya yang belum dilunasi.
Dana ini tidak hanya digunakan untuk mengurus utang yang berisiko tetapi juga digunakan untuk tujuan yang berbeda seperti pemeliharaan, konstruksi, dan sebagainya.
Misalkan sebuah perusahaan memiliki sejumlah keuntungan yang tidak dapat didistribusikan karena beberapa proyek akan segera selesai.
Dalam hal ini, mengalihkan beberapa persentase untuk sinking fund lebih baik daripada mendistribusikan semua uang kepada pemegang saham.
Dana ini secara efektif dapat memaksimalkan potensi investasi dan memberikan lebih banyak fleksibilitas ketika melikuidasi sebagian atau seluruh investasi Anda.
Jadi bisa dibilang, dana ini adalah alat konstruktif untuk manajemen proyek dalam proyek konstruksi.
Baca juga: Pengertian Rencana Strategis dan Bedanya dengan Rencana Bisnis
Tujuan dari Sinking Fund
- Sebagai dana untuk depresiasi dan keusangan aset berwujud
- Untuk memutuskan apakah akan mempercepat penyusutan atau tidak ketika dianggap demi kepentingan terbaik perusahaan.
- Untuk mencegah pemilik kehilangan investasi mereka.
- Ini membantu menyediakan tempat yang aman untuk uang yang diinvestasikan dalam dana tersebut.
- Sinking fund adalah perangkat akuntansi yang digunakan untuk menyiapkan rekening escrow untuk mendanai pengeluaran di masa depan seperti perbaikan dan penggantian sebelum kejadian aktual atau pada tanggal yang telah ditentukan sebelumnya, yang berguna dengan atau tanpa bunga yang diperoleh dari dana yang di escrow.
- Untuk menyediakan sumber daya yang cukup untuk kebutuhan di masa depan dengan memanfaatkan kenaikan nilai aset. Jika tidak, bisnis harus menghabiskan uang kas yang tersedia untuk operasi yang menyebabkan kerugian yang lebih tinggi dalam jangka panjang.
- Ini memberikan likuiditas sekaligus melindungi organisasi dari fluktuasi harga dan kondisi pasar.
- Ini membantu melindungi dari risiko likuiditas dengan menyediakan bantalan terhadap perubahan mendadak dalam permintaan atau penawaran. Ini membantu melindungi dari kerugian.
- Banyak investor menggunakan dana ini ketika mereka berinvestasi dalam saham atau jenis investasi lainnya.
Baca juga: Cara Membuat Surat Keterangan Usaha dari Desa Beserta Syarat dan Contohnya
Pentingnya Sinking fund
Industri asuransi paling umum menggunakan sinking fund. Hal ini karena dana ini sangat membantu untuk menutupi kewajiban organisasi yang terkait dengan kegiatan perusahaan asuransi anggotanya menggunakan dana tersebut.
Mereka terutama digunakan untuk melindungi terhadap kemungkinan klaim atau kerugian besar, yang dapat timbul dari bencana alam dan peristiwa lain yang tidak dapat diprediksi atau dalam kendali perusahaan asuransi.
Bisnis, pemerintah, dan organisasi lain terutama menggunakan dana ini untuk mengamankan sumber daya keuangan untuk pengeluaran di masa depan.
Sinking fund juga berguna memastikan bisnis tidak kehabisan uang selama pengeluaran tinggi atau pendapatan rendah. Mereka juga membantu membatasi risiko karena mereka menyediakan sumber pendanaan jangka panjang yang dapat diprediksi untuk proyek-proyek.
Baca juga: Ekonomi Manajerial: Komponen, Konsep, Prinsip, dan Ruang Lingkupnya
Contoh Sinking fund
Sebuah perusahaan telah diberi kontrak untuk membangun pabrik baru tetapi tidak memiliki cukup uang di rekening operasionalnya untuk membayarnya.
Untuk menghindari gagal bayar dalam kontrak ini, perusahaan dapat menyiapkan sinking fund dengan menggunakan sebagian keuntungan yang dihasilkan dari perjanjian lain yang telah ditandatangani dari waktu ke waktu.
Misalkan sebuah organisasi telah menetapkan obligasi yang jatuh tempo 10 tahun, yang perlu membayar jumlah tersebut setelah sepuluh tahun.
Dalam hal ini, perusahaan mulai memasukkan sejumlah uang dari awal secara berkala ke dalam dana ini sehingga pada akhir 10 tahun, perusahaan dapat membayar tepat waktu.
Organisasi yang padat modal biasanya menerbitkan obligasi jangka panjang untuk mendanai pembelian pabrik dan peralatan baru.
Organisasi minyak dan gas adalah padat modal karena mereka membutuhkan modal atau uang yang signifikan untuk mendanai operasi jangka panjang seperti rig minyak dan peralatan pengeboran.
Baca juga: Biaya Modal: Definisi, Fungsi, Rumus, dan Cara Hitungnya
Mengenal Beberapa Jenis Sinking Fund
Specific purpose sinking funds
Sinking fund tujuan khusus adalah ketika organisasi menggunakan dana untuk tujuan tertentu dan tidak menggunakan dana untuk hal lain.
Regular payment sinking funds
Sinking fund ini membantu mengirim pembayaran kepada hak waris atau anggota penting lainnya secara teratur.
Baca juga: Bagaimana Cara Membuat Rencana Bisnis? Perhatikan Hal Berikut Ini!
Purchase back sinking funds
Organisasi menggunakan dana ini untuk membeli obligasi. Obligasi dari pemegang obligasi dapat berasal dari dua cara berbeda.
Salah satunya adalah membeli obligasi dengan harga pasar, dan yang lainnya adalah membeli obligasi dengan harga sinking fund.
Callable bond sinking funds
Dalam sinking fund ini, bisnis atau organisasi memiliki call price tertentu, dan penggunaannya terutama tergantung pada kebutuhan dan persyaratan.
Baca juga: Biaya Relevan: Pengertian Lengkap, Jenis, dan Contohnya
Keuntungan dari Sinking Fund
Ini membantu perusahaan untuk menebus kewajibannya jauh sebelum tanggal jatuh tempo.
- Dana ini membantu perusahaan menebus obligasi atau kewajiban apa pun dalam jangka menengah.
- Dana ini memungkinkan perusahaan untuk meningkatkan investor dengan meningkatkan investasi dalam bisnis atau perusahaan.
- Dana ini juga dapat membantu memenuhi persyaratan perencanaan dan pelaporan keuangan yang membutuhkan manajemen kas yang baik.
- Dana ini berguna untuk investasi memungkinkan penarikan modal yang stabil dan aman, terutama bila digunakan dalam jenis hutang.
Baca juga: Biaya Penjualan: Arti Lengkap, Komponen, Rumus, dan Cara Hitungnya
Kerugian dari Sinking Fund
- Perusahaan atau bisnis menggunakan dana ini untuk menebus obligasi atau kewajiban di tengah jalan ketika investor tidak memiliki minat untuk suatu periode. Dengan demikian kemungkinan kehilangan investor tinggi.
- Investor mulai kehilangan minat dalam bisnis ketika sebuah organisasi membeli obligasi dengan diskon atau per harga.
- Ketidakpastian bagi investor akan tiba ketika organisasi memiliki kesempatan untuk membeli kembali obligasi atau kewajiban, dan investor tidak akan dapat mengambil keuntungan.
Baca juga: Biaya Rata-Rata: Pengertian, Manfaat, Rumus, Kurva, dan Contoh Kasusnya
Perbedaan Sinking Fund dengan Tabungan
Pada dasarnya, hanya ada sedikit perbedaan antara sinking fund dan rekening tabungan karena keduanya melibatkan penyisihan sejumlah uang untuk masa depan.
Perbedaan utamanya adalah bahwa yang pertama disiapkan untuk tujuan tertentu dan untuk digunakan pada waktu tertentu, sedangkan rekening tabungan disiapkan untuk tujuan apa pun yang dapat dilayaninya.
Baca juga: Komponen dan Elemen Biaya Produksi
Perbedaan Sinking fund dengan Dana darurat
Sinking fund tidak sama dengan dana darurat karena sinking fund sengaja dibentuk untuk sesuatu yang pasti sedangkan yang kedua untuk sesuatu yang tidak terduga.
Di sisi lain, dana darurat disisihkan untuk suatu peristiwa yang tidak diketahui tetapi dapat terjadi kapan saja. Misalnya, seseorang menyimpan sejumlah uang sebagai dana darurat yang dapat digunakan untuk kecelakaan mobil, yang merupakan sesuatu yang tidak pernah bisa diprediksi.
Baca juga: Rumus Biaya per Unit, Cara Hitung di Excel dan Tips Mengoptimalkannya
Kesimpulan
Sinking fund sangat penting karena memungkinkan perusahaan atau organisasi untuk menyeimbangkan penggunaan aset untuk jangka pendek dan jangka panjang.
Dana inidapat membantu untuk apa saja mulai dari peralatan medis, peralatan kantor, kendaraan, atau peralatan untuk ruang istirahat.
Uang yang dimasukkan ke dalam sinking fund digunakan untuk membeli barang dari waktu ke waktu sampai dibayar penuh.
Sinking fund adalah salah satu dari beberapa metode yang digunakan bisnis untuk memastikan bahwa obligasi, wesel, atau surat utang konversi yang diterbitkan untuk membiayai proyek-proyek baru akan dilunasi saat jatuh tempo.
Jika Anda pemiliki bisnis yang sedang mencari solusi untuk proses pengelolaan keuangan dan pembukuan yang lebih praktis, Anda bisa mencoba menggunakan sistem akuntansi modern seperti software akuntansi online Kledo.
Dengan menggunakan Kledo, Anda bisa dengan mudah melakukan pencatatan pembukuan, manajemen persediaan, membuat laporan keuangan, mengelola banyak gudang dan cabang, dan masih banyak lagi.
Anda juga bisa mencoba menggunakan Kledo secara gratis selama 14 hari atau selamanya melalui tautan ini.
- Rumus Biaya Variabel dan Kalkulator Biaya Variabel Gratis - 20 Desember 2024
- Cara Menggunakan Aplikasi SIAPIK dari BI dan Download PPTnya - 19 Desember 2024
- Monthly Recurring Revenue (MRR): Rumus dan Cara Menghitungnya - 19 Desember 2024